【平安证券：维持福耀玻璃“推荐”评级，在汽车产业链拥有强话语权】 平安证券研报指出，福耀玻璃(600660.SH)24年实现归母净利润74.98亿元（同比+33.20%），扣非归母净利润74.46亿元（同比+34.71%）。汽车玻璃单车配套量、均价持续提升。2025年公司安徽合肥工厂和福清出口基地投产将进一步助力公司强化区域配套能力。近年来合肥汽车产业处在高速发展阶段，特别是新能源赛道更为突出，在合肥投建汽车玻璃项目将增强福耀与汽车厂商的合作黏性。汽车玻璃依然处于单车面积增加及单价提升的上升通道，福耀玻璃凭借全球领导地位及强劲盈利能力持续受益汽车玻璃量价齐升红利，福耀玻璃长期保持高比例分红。凭借高市场份额及汽玻行业的高护城河，福耀玻璃在汽车产业链拥有强话语权。维持公司“推荐”评级。